به اطلاع میرسانیم که محتوای اصلی به زبان انگلیسی است. برخی از محتوای ترجمهشده ما ممکن است با استفاده از ابزارهای خودکار تولید شده باشد و ممکن است کاملاً دقیق نباشد. در صورت وجود هرگونه تناقض، نسخه انگلیسی ملاک خواهد بود.مزایا و معایب سرمایهگذاری در ارزهای دیجیتال برای مبتدیان
مزایا و معایب سرمایهگذاری در ارزهای دیجیتال برای مبتدیان
کریپتو (ارز دیجیتال) یک بازار جهانی با دادههای قیمت، ارزش بازار و حجم معاملات است که بهطور مداوم در پلتفرمهای ردیابی اصلی مانند CoinGecko بهروزرسانی میشود. با این حال، «فرصتهای بالا» اغلب با «ریسک بالا» همراه است: آژانسها و نهادهای مالی بارها بر نقاط ضعف رایج کریپتو مانند نوسانات شدید، عدم شفافیت در برخی بخشها، ریسکهای نقدینگی/اهرم و تفاوت در مقررات بین کشورها تأکید کردهاند.
اگر به دنبال این هستید که چرا باید در کریپتو سرمایهگذاری کنید، رویکرد مناسب برای مبتدیان معمولاً «پولدار شدن سریع» نیست، بلکه عبارت است از: درک واضح مزایای سرمایهگذاری در کریپتو (دسترسیپذیری، نوآوری، پتانسیل رشد)، در حالی که برای جنبههای منفی (نوسانات، ریسکهای پلتفرم، کلاهبرداریها، تغییرات مقرراتی) آماده میشوید و مدیریت ریسک منضبط را به کار میگیرید.
کریپتو چیست و مبتدیان باید چه مفاهیمی را درک کنند
کریپتو معمولاً یک دارایی دیجیتال است که بر روی یک بلاکچین عمل میکند. قیمت کریپتو بر اساس عرضه و تقاضا، سطوح پذیرش، جریان نقدی بازار و عوامل مختلف دیگر (احساسات، اخبار، اهرم و غیره) در نوسان است. شاخصهای رایج برای «خواندن بازار» شامل ارزش بازار و حجم معاملات است، که ارزش بازار بهطور کلی به عنوان ارزش کل عرضه در گردش سکهها/توکنها ضرب در قیمت فعلی درک میشود.
یک تفاوت عملی برای مبتدیان: کریپتو در بسیاری از صرافیها/مراکز معاملاتی میتواند تقریباً بهطور مداوم معامله شود، در حالی که سهام سنتی معمولاً به ساعات باز/بسته شدن و برنامههای تعطیلات صرافیهای فردی وابسته است. این «تداوم» فرصتهایی برای واکنشهای سریع ایجاد میکند، اما همچنین بهراحتی مبتدیان را به مارپیچ FOMO (ترس از دست دادن) و معاملات بیش از حد میکشاند.
مزایای سرمایهگذاری در کریپتو
هنگام بحث در مورد مزایای سرمایهگذاری در کریپتو، مبتدیان معمولاً بیشتر به سه گروه از مزایا علاقهمند هستند: دسترسیپذیری، نقدینگی در داراییهای اصلی و پتانسیل رشد (اگرچه تضمینشده نیست).
اول، کریپتو دارای سطح بالایی از دسترسیپذیری است: شما میتوانید با مقدار کمی سرمایه شروع کنید (خرید مقادیر کسری)، قیمت/حجم را بهصورت لحظهای ردیابی کنید و با استفاده از استراتژیهای مختلف مانند میانگینگیری هزینه دلاری (DCA) یا نگهداری بلندمدت در بازار شرکت کنید. پلتفرمهای داده مانند CoinGecko اطلاعات مربوط به ارزش کل بازار و حجم ۲۴ ساعته را مستقیماً در داشبورد ارائه میدهند و به مبتدیان یک «پنل کنترل» برای مشاهده نبض بازار میدهند.
دوم، نقدینگی (توانایی خرید/فروش با حداقل لغزش قیمت) در سکههای اصلی اغلب بسیار بهتر از سکههای کوچکتر است؛ با این حال، کل بازار کریپتو ناهمگون است. برای مثال، CoinMarketCap یک امتیاز نقدینگی (۰-۱۰۰۰) منتشر میکند تا به کاربران کمک کند سطح نقدینگی هر بازار/جفت معاملاتی را تجسم کنند؛ امتیاز بالا معمولاً به معنای انتظار لغزش قیمت کمتر است. اگر بر داراییها/جفتهای با نقدینگی بالا تمرکز کنید و از «سفارشهای گیر کرده» در طول نوسانات شدید اجتناب کنید، این یک مزیت است.
سوم، دلیلی که بسیاری از مردم میپرسند چرا باید در کریپتو سرمایهگذاری کنید، پتانسیل رشد است: کریپتو چرخههای رشد قوی را تجربه کرده است که در دورههای سرخوشی (بازار گاوی) بازدهی قابل توجهی ایجاد کرده است. اگرچه گذشته آینده را تضمین نمیکند، مثال عملی زیر نشان میدهد که دامنه میتواند بسیار قابل توجه باشد.
مثال افزایش قیمت (صعودی/سود): در دوره پس از FTX، بیتکوین به حدود ۱۵,۶۲۵ دلار سقوط کرد (کمترین مقدار در ۹ نوامبر ۲۰۲۲، طبق گزارش CoinDesk). تا ۴ مارس ۲۰۲۴، رویترز ثبت کرد که بیتکوین از ۶۴,۰۰۰ دلار فراتر رفت (لمس حدود ۶۴,۲۸۵ دلار). اگر یک سرمایهگذار در حدود ۱۵,۶۲۵ دلار خرید میکرد و در حدود ۶۴,۲۸۵ دلار میفروخت، سود تقریباً ۳۱۱%+ بود (بدون احتساب کارمزدها/مالیاتها و عدم انعکاس توانایی رسیدن به نقاط دقیق ورود/خروج).
معایب و ریسکهای سرمایهگذاری در کریپتو
علاوه بر مزایای سرمایهگذاری در کریپتو، مبتدیان باید با چهار گروه از معایب روبرو شوند: نوسانات، ریسک نقدینگی در «دم دراز» (آلتکوینهای کوچک)، ریسک پلتفرم/طرف مقابل و ریسک مقرراتی.
نوسانات برجستهترین جنبه منفی است. SEC (آمریکا) هشدار داده است که سرمایهگذاریهای مربوط به «اوراق بهادار دارایی کریپتو» میتوانند «بهویژه بیثبات و سوداگرانه» باشند و ریسک ضرر برای سرمایهگذاران خرد همچنان قابل توجه است؛ شما فقط باید پولی را سرمایهگذاری کنید که توانایی از دست دادن کامل آن را دارید. بانکهای مرکزی و آژانسهای ثبات مالی نیز اغلب به ریسکهایی مانند نوسانات بازار، عدم شفافیت در برخی بخشها، اهرم و آسیبپذیریهایی که میتوانند منجر به سرایت شوند، اشاره میکنند.
ریسک نقدینگی در کریپتو فقط «در سطح کل بازار» نیست، بلکه بسته به سکه، صرافی و جفت متفاوت است. CoinMarketCap امتیاز نقدینگی را به عنوان راهی برای نشان دادن تفاوتهای نقدینگی بین بازارها ارائه میدهد؛ امتیاز پایین معمولاً به معنای حساسیت بالاتر به لغزش قیمت، دستکاری و دشواری در خروج از موقعیتها در هنگام وحشت است.
ریسک مقرراتی نیز نکتهای است که اگر به این فکر میکنید که چرا باید در کریپتو سرمایهگذاری کنید برای بلندمدت، باید به آن توجه کنید. FSB توصیههای سطح بالایی را برای حرکت به سمت یک چارچوب نظارتی سازگارتر بین کشورها صادر کرده است؛ در حالی که بر اصل «فعالیت یکسان، ریسک یکسان، مقررات یکسان» تأکید دارد. کمیته بازل همچنین نحوه برخورد محتاطانه بانکها با مواجهه با کریپتو در چارچوبهای کفایت سرمایه را استاندارد کرده است—نشانهای از اینکه رگولاتورها این را به عنوان یک گروه ریسک میبینند که نیاز به یک «سپر ایمنی» شفاف دارد.
مثال ضرر/نوسان (ضرر/نوسان): رویترز بالاترین قیمت تاریخی حدود ۶۸,۹۹۹.۹۹ دلار را ثبت کرد (نوامبر ۲۰۲۱). تا ۹ نوامبر ۲۰۲۲، بیتکوین در مواقعی به حدود ۱۵,۶۲۵ دلار سقوط کرد. اگر شخصی در نزدیکی اوج ۶۸,۹۹۹.۹۹ دلار خرید میکرد و مجبور میشد در محدوده ۱۵,۶۲۵ دلار بفروشد، ضرر تقریباً ۷۷%- بود (بدون احتساب کارمزدها/مالیاتها).
فراتر از نوسانات قیمت، مبتدیان همچنین باید نسبت به ریسک «ایمنی درک شده» استیبلکوینها محتاط باشند. IMF تحلیل کرده است که استیبلکوینها میتوانند مقداری کارایی فراهم کنند، اما همچنین ریسکهایی را به همراه دارند و بهشدت به چارچوبهای قانونی/حاکمیتی و مکانیسمهای تثبیت قیمت وابسته هستند. مطالعات روی حادثه ترا-لونا (مه ۲۰۲۲) نشان میدهد که مکانیسمهای تثبیت میتوانند در صورت از دست رفتن اعتماد، به شکل «مارپیچ مرگ» فرو بریزند.
جدول مقایسه سریع بین کریپتو و سهام
جدول بالا بر اساس این زمینه است: NYSE ساعات معاملاتی/برنامههای شفافی را برای بازار سهام اعلام میکند، در حالی که کریپتو بهطور گسترده به عنوان بازاری توصیف میشود که میتواند بهطور مداوم (۲۴/۷) در بسیاری از پلتفرمها معامله شود. در مورد مقررات، FSB در حال هدایت یک «خط پایه» جهانی برای نظارت بر کریپتو و استیبلکوین است، در حالی که بازل استانداردهای محتاطانهای را برای مواجهه بانکها با کریپتو معرفی کرده است.
نقشه راه معمول برای سرمایهگذاران جدید و نکات ایمنی
در زیر یک «سفر» سادهشده آمده است (میتوانید آن را به عنوان چکلیست چاپ کنید). ایده اصلی: اولویت دادن به فرآیند و مدیریت ریسک نسبت به پیشبینی قیمت.
نمایش کد
نکات عملی برای مبتدیان (کوتاه اما مهم): با کریپتو به عنوان یک دارایی با ریسک بالا رفتار کنید و فقط از پولی استفاده کنید که توانایی از دست دادن کامل آن را دارید—این هشداری است که رگولاتورها هنگام بحث در مورد سوداگری و نوسانات بر آن تأکید میکنند.
در مورد مدیریت ریسک و اندازه موقعیت، مبتدیان باید کوچک شروع کنند، سفارشها را تقسیم کنند، از «همه را وارد کردن» اجتناب کنند و تا زمانی که مکانیسم نقدینگی و ریسکهای بازار را بهوضوح درک نکردهاند، از اهرم اجتناب کنند. افتهای عمیق ۶۰- تا ۷۰- درصد در هر چرخه قبلاً رخ داده است، بنابراین مدیریت ریسک یک موضوع «ثانویه» نیست.
در مورد بررسی دقیق، حداقل بررسی کنید: پروژه چه کاری انجام میدهد، توکن برای چه استفاده میشود، نقدینگی کجاست و لغزش قیمت/عمق دفتر سفارش چقدر است. CoinMarketCap امتیاز نقدینگی را به عنوان شاخصی برای کمک به تجسم ریسک لغزش قیمت بر اساس بازار/جفت معاملاتی پیشنهاد میکند.
در مورد امنیت دارایی و کیف پول، درک کنید که پلتفرمهای معاملاتی ممکن است فاقد «محافظتهای» موجود در امور مالی سنتی باشند؛ SEC هشدار داده است که پلتفرمهایی که سرمایهگذاران در آنها کریپتو را خرید/فروش/قرض میدهند، ممکن است فاقد محافظتهای مهم سرمایهگذار باشند. بنابراین، برای نگهداری بلندمدت، کیف پولهای ذخیرهسازی مناسب (بهویژه گزینههایی برای کاهش ریسک «طرف مقابل»/صرافی) را در نظر بگیرید، امنیت قوی را فعال کنید و یک فرآیند پشتیبانگیری ایمن داشته باشید.
نتیجهگیری
کریپتو میتواند به دلیل دسترسیپذیری بالا، دادههای غنی بازار و پتانسیل سودهای بزرگ در طول چرخههای رشد جذاب باشد—این بخشی است که بسیاری هنگام پرسیدن چرا باید در کریپتو سرمایهگذاری کنید به آن اشاره میکنند. اما روی دیگر سکه نوسانات شدید، ریسک نقدینگی در داراییهای کوچک، ریسک پلتفرم و عدم ثبات مقرراتی است؛ سازمانهایی مانند ECB/FSB/بازل همگی تأکید میکنند که این یک کلاس دارایی است که باید از دریچه ریسک سیستمیک و چارچوبهای نظارتی مناسب دیده شود.
برای مبتدیان، مسیر امن معمولاً عبارت است از: یادگیری اصول، شروع کوچک، اولویت دادن به داراییهای با نقدینگی بالا، تمرین مدیریت ریسک منضبط و در نظر گرفتن کیف پولهای امنیتی/ذخیرهسازی به عنوان بخشی از استراتژی سرمایهگذاری—نه یک «فکر ثانویه».
مقالههای مرتبط از WEEX
- توکن Venezuela Libre چیست؟ راهنمای مبتدیان برای میمکوین ونزوئلا
- نحوه خرید Liora Nuclear Beam (BEAM) در WEEX – راهنمای دقیق برای مبتدیان
- توکن War (Warrior (WAR)) چیست؟ معرفی و منشأ پروژه
یک حساب معاملاتی کریپتو در WEEX باز کنید
WEEX ارائه میدهد:
- رابط کاربری ساده و آسان حتی برای کسانی که قبلاً هرگز سرمایهگذاری نکردهاند.
- پشتیبانی مشتری ۲۴/۷ به زبان ویتنامی، پاسخگویی سریع به تمام سوالات.
- سیستم امنیتی چند لایه، تضمین امنیت همیشگی داراییهای شما.
- پایگاه دانش سرمایهگذاری عمیق، کمک به شما برای ردیابی روندهای بازار و تصمیمگیری دقیق.
WEEX انتخاب ایدهآل است اگر به دنبال پلتفرمی معتبر برای شروع سفر سرمایهگذاری کریپتو و کشف پروژههای هوش مصنوعی بالقوه هستید.
سلب مسئولیت:
WEEX و شرکتهای وابسته به آن خدمات صرافی داراییهای دیجیتال، از جمله معاملات مشتقات و مارجین را تنها در جایی که قانونی است و برای کاربران واجد شرایط ارائه میدهند. تمام محتوا اطلاعات عمومی است، نه توصیه مالی—قبل از معامله به دنبال مشاوره مستقل باشید. معاملات ارزهای دیجیتال ریسک بالایی دارد و میتواند منجر به ضرر کامل شود. با استفاده از خدمات WEEX، شما تمام ریسکها و شرایط مربوطه را میپذیرید. مطلقاً بیش از آنچه توانایی از دست دادن آن را دارید، سرمایهگذاری نکنید. برای جزئیات به شرایط استفاده و هشدار ریسک معاملات آتی ما مراجعه کنید.
