StandX lance les modèles SIP1 et SIP2 : Le mécanisme de subvention des positions entre en vigueur, redéfinissant le trading sur la chaîne et la structure des revenus

Dans le contexte de l'évolution constante du marché décentralisé des produits dérivés, StandX renforce sans cesse sa compétitivité grâce à l'innovation en matière de produits. Récemment, StandX a officiellement lancé deux propositions de mise à jour majeures, SIP1 (Block Trade) et SIP2 (Position Yield), qui améliorent de manière globale l'expérience utilisateur et l'efficacité des stratégies, tant au niveau de l'exécution des transactions que du rendement du capital. Cela marque également un nouvel approfondissement des mécanismes du produit et de la conception des rendements de StandX, signe de la progression continue du projet.

1. SIP1 : Mécanisme de détermination des prix pour les transactions en gros sur la chaîne

Le lancement de SIP1 s'adresse principalement aux utilisateurs ayant d'importants besoins en matière de transactions, en leur offrant une méthode de transaction sur la chaîne plus efficace et à faible impact.

Dans un environnement de trading traditionnel sur la chaîne, les ordres importants sont souvent confrontés à des problèmes tels qu'un glissement important, des coûts d'impact sur le marché élevés et une liquidité insuffisante. SIP1 introduit un mécanisme similaire à celui du « matching hors chaîne + règlement sur la chaîne », permettant aux utilisateurs de réaliser la détermination du prix et l'exécution des transactions en gros directement sur la chaîne.

Sa valeur fondamentale réside dans :

• Réduire l'impact du glissement : Offrir une expérience de trading pratiquement sans « slippage » grâce à des mécanismes spécialisés de négociation et de mise en correspondance des prix.

• Optimisation de l'efficacité des transactions : Éviter les coûts et les retards liés au traitement des commandes une par une dans un registre public des commandes.

• Optimiser l'utilisation du capital : Convient davantage aux institutions, aux « baleines » ou aux stratégies à haute fréquence nécessitant d'importants volumes d'entrée et de sortie.

L'objectif principal de SIP1 est de transposer sur la blockchain le mécanisme éprouvé des transactions en bloc issu de la finance traditionnelle, afin d'offrir aux utilisateurs de la DeFi des outils de trading plus professionnels et de renforcer les capacités du marché sur la blockchain.

2. SIP2 : Intégrer le « rendement » dans la position elle-même

Si le SIP1 traite de la manière de mieux négocier, le SIP2 répond quant à lui à une autre question essentielle : comment s'assurer que la position elle-même génère un rendement en continu.

L'objectif principal de SIP2 est d'améliorer encore les rendements pour les utilisateurs en s'appuyant sur le mécanisme de rendement existant de DUSD, en liant directement ces rendements aux positions. Cela signifie :

• Utilisateurs du trading : Lorsqu'on effectue des opérations sur contrats à terme, la marge permet non seulement de percevoir des intérêts sur le DUSD, mais aussi de générer en continu des rendements sur la position.

• Utilisateurs conservateurs : Même sans effectuer de transactions fréquentes, ils peuvent obtenir des rendements stables en conservant des DUSD et en participant à des stratégies associées.

Cette conception résout fondamentalement le problème du « capital inactif » que l'on retrouve sur les plateformes de trading traditionnelles, permettant ainsi aux actifs des utilisateurs de générer des revenus quelle que soit leur situation.

3. Stratégie d'optimisation du rendement : Rendre le trading professionnel plus avantageux

L'un des principaux atouts du SIP2 réside dans son effet d'amélioration significatif sur diverses stratégies. Prenons l'exemple de l'arbitrage sur les taux de financement courants :

• Source de rendement selon la stratégie traditionnelle : Écart entre les taux de financement.

• Sur StandX :

  • Lors de l'ouverture d'une position, la marge est libellée en DUSD, ce qui permet de générer en permanence des rendements de base.

  • Par ailleurs, grâce au SIP2, il est possible de bénéficier de rendements supplémentaires pendant la période de détention.

Cela signifie que les utilisateurs tirent non seulement des bénéfices de la stratégie elle-même, mais accumulent également un « rendement sur marge + un rendement amélioré sur la position ». En conséquence,

Cette structure à double rendement améliorera considérablement le retour sur investissement global des stratégies, rendant StandX plus attractif pour les traders et les équipes quantitatives.

4. SIP1 + SIP2 : Une combinaison innovante entre trading et rendement

De plus, SIP1 et SIP2 n'agissent pas de manière isolée, mais peuvent produire un effet synergique :

• Via SIP1 : Les utilisateurs peuvent ouvrir des positions importantes avec un glissement quasi nul.

• Via SIP2 : Bénéficier en permanence de rendements améliorés pendant toute la durée de détention.

Cette combinaison permet d'optimiser l'ensemble du cycle de vie des transactions, de la « prise de position » à la « détention ». Les utilisateurs peuvent non seulement entrer sur le marché à de meilleurs prix, mais aussi bénéficier de rendements supplémentaires pendant la période de détention. Cette conception intégrée constitue une approche particulièrement innovante sur le marché actuel des produits dérivés DeFi.

5. StandX : Développer en permanence une plateforme PerpDEX qui se démarque

En tant que plateforme de trading décentralisée créée par l'équipe fondatrice de l'ancienne division de contrats de Binance, StandX s'est toujours attachée, depuis son lancement, à innover en matière de mécanismes de produits et d'expérience utilisateur.

À ce jour, StandX a réalisé les avancées majeures suivantes :

• Le volume quotidien des transactions dépasse les 500 millions de dollars.

• La TVL de DUSD dépasse les 100 millions de dollars.

• J'ai mis au point un système de trading axé sur le rendement et centré sur le DUSD (le trading équivaut au rendement).

Contrairement aux PerpDEX traditionnels, la philosophie fondamentale de StandX consiste à intégrer la « capacité de génération de revenus » au cœur même de l'infrastructure de trading, plutôt que de s'appuyer sur des incitations externes. Le lancement de SIP1 et SIP2 s'inscrit dans le prolongement de cette philosophie : il permet d'améliorer l'efficacité des transactions tout en renforçant la rentabilité des capitaux, ce qui confère à la plateforme un avantage concurrentiel distinct sur le marché très concurrentiel de PerpDEX.