Evernorth Mengadopsi Strategi Michael Saylor dengan Rencana Pendanaan XRP Senilai $80 Juta

Evernorth Holdings dapat mengumpulkan sekitar $80 juta melalui perjanjian pembiayaan ekuitas baru dengan Cantor Fitzgerald untuk memperluas kas XRP-nya.

Perusahaan yang didukung Ripple ini telah menandatangani perjanjian pembelian saham dengan CF Principal Investments, afiliasi Cantor Fitzgerald, pada 23 Oktober, yang memungkinkannya untuk menjual hingga 5,22 juta saham biasa Kelas A yang baru diterbitkan selama sekitar 14 bulan.

Prospektus SEC yang menyertainya memperkirakan bahwa pengaturan ini dapat menghasilkan $80,7 juta dalam hasil kotor, atau sekitar $78,3 juta setelah biaya dan pengeluaran, berdasarkan harga penutupan saham Evernorth pada 22 Oktober sebesar $15,46.

Evernorth bermaksud untuk mengalokasikan sebagian besar hasil tersebut untuk memperoleh XRP tambahan, sementara menggunakan sisa modal untuk modal kerja, biaya perusahaan, dan kegiatan dalam ekosistem XRP.

Berdasarkan perjanjian tersebut, perusahaan yang terdaftar di Nasdaq ini dapat mengarahkan Cantor untuk membeli saham secara berkala pada 97% dari harga rata-rata perdagangan berbobot volume mereka. Pengaturan ini memungkinkan Evernorth mengakses modal dalam angsuran, dengan manajemen memutuskan kapan menerbitkan saham berdasarkan kondisi pasar dan kebutuhan pembiayaan.

Namun, pembelian tersebut tunduk pada pembatasan, termasuk batas umum 20% dari volume perdagangan selama periode pembelian yang berlaku dan ambang kepemilikan 4,99% untuk Cantor. Evernorth juga harus membayar biaya komitmen awal sekitar $522.000, yang dapat meningkat menjadi $1 juta dalam kondisi tertentu.

Pembiayaan ini belum dimulai, karena perusahaan harus terlebih dahulu mendapatkan efektivitas SEC untuk pernyataan pendaftaran penjualannya dan memenuhi persyaratan kontrak lainnya.

Akibatnya, jumlah akhir yang dikumpulkan akan tergantung pada harga saham Evernorth, likuiditas perdagangan, dan volume ekuitas yang pada akhirnya diterbitkan.

Pengajuan Sebelumnya Evernorth Membuka Jalur Pendanaan Potensial Lain Senilai $132 Juta

Perjanjian terbaru ini dibangun di atas pengajuan SEC lain di mana Evernorth mendaftarkan potensi penerbitan hampir 11,5 juta saham Kelas A dengan menggunakan waran publik yang masih berlaku.

Waran tersebut, yang diterbitkan oleh perusahaan akuisisi tujuan khusus di balik pencatatan publik Evernorth, memungkinkan pemegangnya untuk membeli saham seharga $11,50 masing-masing.

Jika dilaksanakan sepenuhnya dengan uang tunai, mereka dapat menghasilkan sekitar $132,2 juta untuk Evernorth, memberikan sumber modal potensial lain di luar perjanjiannya dengan Cantor Fitzgerald.

Berbeda dengan pengaturan penjualan saham terbaru, hasil waran tergantung pada investor yang secara sukarela melaksanakan hak mereka yang ada. Evernorth mengatakan akan menggunakan uang yang diterima untuk tujuan korporat umum, dengan manajemen mempertahankan kebijaksanaan atas penggunaannya.

Kedua pengajuan ini menggambarkan opsi pembiayaan yang sedang dikembangkan Evernorth setelah debut pasar publiknya pada bulan Oktober. Kedua pengaturan ini dapat memperluas basis modalnya, meskipun penerbitan saham tambahan juga akan mendilusi kepemilikan pemegang saham yang ada.

Evernorth mengatakan secara umum bermaksud untuk mengumpulkan modal tambahan ketika sahamnya diperdagangkan pada premi terhadap nilai aset bersih dari kepemilikan XRP-nya, menciptakan peluang untuk memperoleh lebih banyak token sambil berusaha meningkatkan nilai aset dasar yang dapat dialokasikan untuk setiap saham.

Pendekatan ini mengikuti model yang diperkenalkan oleh Strategi Michael Saylor, yang secara berulang kali menjual saham MSTR kepada investor dan menggunakan hasilnya untuk memperluas kepemilikan Bitcoin-nya.

Strategi ini telah menggunakan penawaran ekuitas untuk mengubah permintaan investor terhadap sahamnya menjadi pembelian Bitcoin tambahan, menciptakan model pembiayaan yang telah dicoba untuk direplikasi oleh perusahaan-perusahaan kas aset digital lainnya.

Evernorth mengejar strategi serupa dengan XRP, menggunakan pencatatan publiknya untuk menciptakan akses ke modal di luar penggalangan dana awalnya. Fasilitas Cantor yang tertunda dan waran yang masih berlaku dapat membiayai pembelian lebih lanjut, dengan skala akuisisi tersebut pada akhirnya ditentukan oleh seberapa banyak modal ekuitas yang dapat diamankan.

Konten ini disediakan hanya untuk tujuan informasi umum dan bukan merupakan nasihat keuangan, investasi, hukum, atau pajak. Setiap acara, reward, promosi online, atau informasi terkait yang disebutkan di sini tidak boleh dianggap sebagai rekomendasi, ajakan, atau undangan untuk membeli, menjual, memperdagangkan, atau melakukan transaksi aset kripto apa pun. Aset kripto sangat fluktuatif dan dapat mengakibatkan kerugian. Ketersediaan layanan, produk, dan acara terkait WEEX dapat berbeda-beda di setiap wilayah. Anda bertanggung jawab untuk memastikan bahwa partisipasi Anda sesuai dengan hukum dan peraturan setempat yang berlaku.