AI投資家が自らを守れず：Leopoldが資金調達を模索、Serenityはすでに50%撤退

7月30日、最近のAI取引は急激に冷え込み、米国株からアジアのテクノロジー株まで、高ベータ資産が一斉に圧力を受けています。ナスダック100は高値から明らかに反落し、多くのAIインフラ、クラウドコンピューティング、電力、半導体関連株が二桁の下落を記録しました。韓国のKOSPIは今回の売りの増幅器となり、6月中旬の高値からほぼ40%も下落し、取引中には最大で44%近くの下落幅を記録しました。以前は資金に追い求められていたAI計算力チェーンは、急速なレバレッジ解消と評価の見直しを経験しています。

このような状況の中、かつては注目を集めた「投資家」たちも下落の中でうまく自らを守ることができませんでした。前OpenAI研究員のLeopold Aschenbrennerが設立したAIテーマのヘッジファンド「Situational Awareness」は、新たな資金注入を模索しています。最近、AI関連株が大幅に調整された後、このファンドはAI産業チェーンに高い集中度で賭けていることで著しい損失を被り、投資家とのコミュニケーションや潜在的な資産売却などの方法で資本を補充しています。

この資金調達は、AI取引の退潮後の象徴的な出来事となりました。過去1年、マーケットは計算力、チップ、電力、クラウドインフラに高い評価を支払っていましたが、韓国のKOSPI、ナスダック100、そして多くのAIインフラ株が激しく変動する中で、資金はAI産業チェーンのリターンサイクル、レバレッジリスク、ポジションの混雑度を再評価し始めています。

同様の撤退が、中国の投資界で知られる「白毛投資家」Serenityにも見られます。SerenityはXプラットフォームで活動する匿名のトレーダーで、規制文書に完全なポジションを開示していないため、外部からはその実際のポジションや組み合わせの重みを確認することはできません。しかし、彼は以前に自らのAIサプライチェーンのフレームワークについて公開討論し、ポートフォリオがストレージ、フォトニクス、ロボティクス、上流半導体などの「AIボトルネック」セクターに集中していると述べています。

Serenityの急成長は、産業チェーンの深部にある高弾性の対象を事前に発掘したことによるものです。彼はSIVE、NBIS、AXTI、CCXIなどの方向性を名指しし、CPO光源、InP材料、AIクラウド、人型ロボットなどの細分化された分野をカバーしています。市場が好調な時、これらの株は主流のテクノロジー株よりもはるかに高い弾性を持ち、Serenityはソーシャルプラットフォームで急速に名声を得ました。

しかし、高弾性資産の反動も同様に激しいです。7月中旬、SerenityはX上で最近の市場の暴落後、彼のポートフォリオが今月最大49.4%の撤退を記録したと自称しました。彼はその後、1.4倍のレバレッジを使用した場合、重視しているストレージとフォトニクスの基盤資産が平均で約35%下落したため、ポートフォリオの撤退が49%近くになるのは驚くべきことではないと説明しました。