Осторожно! PIPEDOG — это схема? Какие есть подозрительные моменты в блокчейне?

Связанные позиции, кластерные адреса и аномальные повторные транзакции: облака подозрений вокруг PIPEDOG.

Автор: KarenZ, Foresight News

Один и тот же разработчик сначала выпустил токен PIPEDOG, а через десять минут вывел ликвидность, после чего выпустил другой токен с тем же названием, символом и общим объемом. Первый токен быстро затих, а второй достиг максимальной капитализации в 74,6 миллиона долларов.

Это не вымышленный сюжет, а реальные записи блокчейна, произошедшие на Robinhood Chain за несколько часов.

Семнадцать минут, два токена с одинаковым названием от одного разработчика

Контракт первого токена PIPEDOG, выпущенного этим разработчиком, имеет адрес 0x030e...9560. Записи в блокчейне показывают, что он был развернут адресом 0xa359...e814 28 июля в 04:12; примерно через две минуты разработчик использовал почти все токены и около 263 WETH для создания ликвидности на Uniswap.

04:21, капитализация первого токена PIPEDOG возросла до 2,11 миллиона долларов. Три минуты спустя разработчик последовательно вызвал функции multicall и withdraw контракта управления ликвидностью Uniswap, вывел соответствующую ликвидность. Данные GMGN показывают, что в течение следующих двух минут капитализация первого токена PIPEDOG быстро упала до около 9000 долларов, в настоящее время она немного восстановилась до 68 000 долларов.

04:29, тот же адрес разработчика развернул второй токен PIPEDOG, контракт имеет адрес 0x5cb6...d8a6. То есть, между двумя развертываниями прошло всего около 17 минут, с момента открытия пула до вывода ликвидности прошло менее десяти минут.

Источник: GMGN

Записи в блокчейне могут подтвердить, что оба токена происходят из одного и того же адреса развертывания, а также восстановить последовательность создания пула, вывода ликвидности и повторного выпуска токена, но пока неясно, почему разработчик отказался от первой версии. Можно с уверенностью сказать, что разработчик не продолжал управлять оригинальным токеном, а быстро перенаправил средства и внимание рынка на второй токен с тем же именем.

Капитализация второго токена PIPEDOG достигла максимума в 74,6 миллиона долларов, на момент написания она составляет около 55 миллионов долларов.

24,1% связанных сделок и множество кластерных адресов

Второй токен PIPEDOG заслуживает внимания не только из-за роста цены, но и из-за структуры ранних сделок и позиций.

Страница GMGN показывает, что доля связанных позиций составляет 23,16%, а исторический максимум — 42,65%. Кошельки, идентифицированные платформой как связанные с транзакциями, по-прежнему держат почти четверть токенов. Такая высокая доля не может напрямую доказать, что эти кошельки контролируются разработчиком, но достаточно, чтобы рынок еще раз оценил: действительно ли токены распределены между независимыми держателями.

Источник: GMGN

Bubblemaps предоставляет другую группу сигналов. Исключив Uniswap-пул, который держит около 10,19% токенов, восемь адресов с наибольшими позициями существуют в кластерной форме, состоящей из 31, 18, 28, 18, 13, 15, 13 и 10 адресов, в общей сложности 146 адресов. Согласно расчетам, основанным на показателях, эти восемь кластеров контролируют около 32% предложения токенов.

Источник: Bubblemaps

Первый токен PIPEDOG также демонстрирует аналогичные характеристики. GMGN показывает, что его доля связанных позиций составляет 16,5%; данные Bubblemaps показывают, что максимальный адрес держит 67,16% токенов, а вторым по величине держателем является кластер из 76 адресов, который в совокупности занимает 21,09% предложения.

Источник: Bubblemaps

Это указывает на то, что обе эмиссии показали высокий процент связанных позиций и кластеризации токенов, что не является изолированным явлением только для второго токена. Однако для определения того, контролируются ли эти кошельки одним и тем же субъектом, потребуются дополнительные доказательства, такие как источники средств, время операций и пути продаж.

Блокировка ликвидности не означает блокировку рисков токенов

После выхода второго токена команда проекта объявила в Twitter, что ликвидность на сумму 1358,83 ETH будет «постоянно заблокирована» и приложила транзакцию блокировки.

Эта операция может снизить риск внезапного вывода ликвидности, но блокировка ликвидности и распределение токенов — это две разные вещи: LP не может быть легко выведен, но это не означает, что кластерные кошельки не могут продать токены, и это не означает, что кошельки, которые ранее покупали токены в связке, являются независимыми.

С учетом имеющихся доказательств, PIPEDOG на этапе запуска имеет высокую степень связи токенов, а также существует аномальная запись о том, что один и тот же разработчик в короткие сроки отказался от старого контракта и повторно выпустил токен с тем же именем. Хотя в настоящее время нет достаточных доказательств, чтобы квалифицировать это как «схему», управляемую одним субъектом, процесс его эмиссии и структура владения уже выявили несколько сигналов риска, которые стоит учитывать.

Этот контент предоставляется исключительно в общих информационных целях и не является финансовым, инвестиционным, юридическим или налоговым советом. Любые мероприятия, вознаграждения, онлайн-акции или связанная с ними информация, упомянутые в настоящем документе, не должны рассматриваться как рекомендация, приглашение к покупке, продаже, торговле или иной сделке с какими-либо криптоактивами. Криптоактивы очень волатильны и могут привести к убыткам. Доступность услуг, продуктов WEEX и связанных с ними событий может варьироваться в зависимости от региона. Вы несете ответственность за обеспечение того, чтобы ваше участие соответствовало применимым местным законам и нормативным актам.