BIS тестирует «токенизированные валюты» для международных платежей: участие 28 глобальных банков, среднее время завершения расчета — 80 секунд

Технология токенизации переходит от концептуального доказательства к глобальной финансовой инфраструктуре. Под руководством Банка международных расчетов (BIS) проект «Agorá», в котором участвуют несколько ведущих мировых банков, успешно завершил пилотное тестирование международных платежей с использованием «токенизированных валют», обработав реальные финансовые транзакции на сумму около 1 миллиона долларов, при этом среднее время завершения расчета составило всего 80 секунд.

В этом испытании участвуют 5 центральных банков и 28 крупных коммерческих банков, включая JPMorgan Chase, Citi, UBS, Deutsche Bank и Standard Chartered, которые совместно тестируют целесообразность применения токенизированных валют в международных платежах, межбанковских расчетах и валютных операциях.

Согласно отчету BIS, тестирование проекта Agorá охватывало 6 основных валют, включая доллар США (USD), евро (EUR), британский фунт (GBP), японскую иену (JPY), швейцарский франк (CHF) и южнокорейскую вону (KRW).

В этом испытании использовались «токенизированные резервы центрального банка» и «токенизированные депозиты коммерческих банков» в качестве расчетных активов, что позволило завершить различные сценарии международных платежей, включая корпоративные платежи, межбанковские денежные переводы и валютные (FX) операции.

BIS отмечает, что хотя прототип платформы еще не интегрирован напрямую с существующими платежными системами банков, все транзакции в среднем все же могут быть завершены за примерно 80 секунд, демонстрируя потенциал токенизированной платежной структуры для значительного повышения эффективности.

Токенизированные финансы ускоряют внедрение, международные платежи получают новую модель

Запуск проекта Agorá также отражает ускоренное принятие токенизированных технологий на глобальных финансовых рынках.

В последние годы быстро развиваются стейблкоины и токенизация реальных мировых активов (RWA), многие компании по управлению активами уже начали запускать токенизированные валютные рынковые фонды и токенизированные фонды частного кредитования, а стейблкоины постепенно начинают использоваться компаниями для международных платежей и управления корпоративными финансами.

На этом фоне проект Agorá дополнительно исследует, возможно ли использовать токенизированные технологии для полной модернизации существующей инфраструктуры международных платежей банков.

BIS подчеркивает, что проект Agorá имеет принципиальные отличия от стейблкоинов на рынке. В настоящее время основные стейблкоины в основном выпускаются частными учреждениями, такими как Circle и Tether; в то время как токенизированные активы проекта Agorá представляют собой две валюты из традиционной банковской системы:

• Резервы центрального банка (Central Bank Reserves): средства, используемые для окончательных расчетов между коммерческими банками.
• Депозиты коммерческих банков (Commercial Bank Deposits): депозиты, которые предприятия и обычные клиенты хранят на банковских счетах.

Иными словами, проект Agorá не создает новую платежную валюту, а переносит существующие банковские деньги на блокчейн, чтобы повысить эффективность международных платежей.

Общий реестр заменяет многоуровневые переводы, снижая затраты на международные платежи

Современные международные платежи обычно требуют участия нескольких корреспондентских банков, каждый из которых ведет свои собственные учетные записи, и только после этого средства могут быть окончательно рассчитаны, что делает процесс времязатратным и дорогостоящим.

Проект Agorá использует архитектуру общего реестра (Shared Ledger), регистрируя токенизированные валюты в одной распределенной книге, что позволяет всем участвующим банкам синхронно отслеживать права собственности на активы и статус платежей, значительно упрощая процесс международных платежей.

Валютные операции с синхронной поставкой, снижая риски расчетов

Это пилотное тестирование также подтвердило новую модель валютных расчетов. В традиционных международных валютных операциях обычно необходимо дождаться завершения поставки одной валюты, прежде чем другая сторона произведет платеж соответствующей валюты, что может привести к расчетным рискам, когда одна сторона уже произвела платеж, а другая еще не выполнила свои обязательства.

Проект Agorá позволяет банкам одновременно завершать обмен двумя валютами, достигая эффекта почти синхронной поставки, что эффективно снижает риск контрагента.

Кроме того, участвующие банки также отметили, что новая платформа обеспечивает более высокую прозрачность и отслеживаемость на всех этапах платежного процесса, а также может работать параллельно с существующими платежными системами, а не полностью заменять их, что способствует постепенному внедрению токенизированной инфраструктуры в финансовые учреждения.

Глобальная финансовая инфраструктура движется в эпоху токенизации

Проект Agorá является одним из нескольких глобальных проектов по токенизации оптовых финансовых операций, отражая активные усилия центральных банков и крупных коммерческих банков по исследованию того, как цифровые валюты могут изменить базовую структуру финансового рынка.

С развитием токенизированных валют, токенизированных депозитов и токенизированных реальных мировых активов рынок в целом считает, что в будущем международные платежи, межбанковские расчеты и валютные операции постепенно будут управляться технологиями блокчейн, а токенизированные финансы переходят от стадии испытаний к реальным коммерческим приложениям.