Georgia, criptomonedas y sanciones: cómo un estudiante británico destapó una red clandestina de Rusia

Georgia se ha convertido en el centro de un gran escándalo de criptomonedas: las autoridades europeas sospechan que las plataformas registradas en el país están ayudando a Moscú a eludir las restricciones, y la investigación de Alexander Browder, un estudiante de 17 años, se ha convertido inesperadamente en parte de una gran historia sobre sanciones relacionadas con la invasión de Rusia a Ucrania, el lavado de dinero y los canales de pago grises.

En poco tiempo, varios relatos se han entrelazado en torno al mercado de criptomonedas de Georgia. El Reino Unido ha impuesto sanciones a empresas vinculadas a la red de pagos rusa A7. La Unión Europea está preparando nuevas medidas contra las plataformas de criptomonedas registradas en Georgia. En el propio país, las autoridades informan sobre investigaciones, operaciones internacionales y la lucha contra la minería en Svaneti, donde la electricidad gratuita se ha convertido en combustible para la extracción de activos digitales.

Un giro especial a esta historia lo dio Alexander Browder, hijo de William Browder, el impulsor de la ley estadounidense "Ley Magnitsky". El estudiante británico estudió los esquemas a través de los cuales, según sus datos, Rusia y otros regímenes sancionados transferían dinero a través de criptomonedas. Después de esto, Moscú le prohibió la entrada al país.

Londres y Bruselas apuntan a las plataformas de criptomonedas georgianas

En un futuro cercano, la Unión Europea tiene la intención de incluir las plataformas de criptomonedas georgianas en el paquete 21 de restricciones contra Rusia. Según Financial Times, en Europa creen que algunas de las empresas registradas en Georgia podrían haber ayudado a Moscú a eludir las barreras financieras.

Poco antes, a finales de mayo, el Reino Unido ya había impuesto medidas estrictas contra las plataformas de criptomonedas vinculadas a la red de pagos rusa A7. El Ministerio de Relaciones Exteriores afirma que esta infraestructura apoyaba la economía militar rusa.

A través de la red A7, el año pasado pasaron más de 90 mil millones de dólares. Esto es aproximadamente la mitad del gasto militar anual de Rusia.

Bajo las sanciones británicas, 18 estructuras de diferentes tipos y jurisdicciones han sido afectadas:

• Plataformas de criptomonedas.
• Bancos.
• Redes financieras.
• Países y jurisdicciones donde operaban estas estructuras: Rusia, Reino Unido, Georgia, Kirguistán, EAU, Panamá y El Salvador.

En Londres, se les ha llamado sistemas financieros clandestinos, que se utilizaban para eludir las medidas antirrusas. Los activos de estas organizaciones han sido congelados y a las empresas británicas se les prohíbe hacer negocios con ellas.

Entre los participantes georgianos en la lista de sanciones se destacan Arvix LLC, Rapira Group LLC y Aifory LLC. Las autoridades británicas creen que estas estructuras gestionaban intercambios orientados al mercado ruso y trataban de eludir las restricciones sancionadoras.

En un contexto más amplio, esta historia se inscribe en una cadena de medidas que no comenzó ayer: sanciones contra Rusia (2014) tras la anexión de Crimea, los posteriores paquetes de restricciones, decisiones de OFAC y reguladores europeos que han ido desplazando gradualmente los flujos financieros rusos del sistema bancario clásico. En este contexto, las criptomonedas se han convertido en una herramienta conveniente para aquellos que buscaban rutas alternativas.

En esencia, el esquema se construye alrededor de varios eslabones: el servicio acepta efectivo o transferencias bancarias, las convierte en activos digitales y luego ayuda a retirar fondos a través de otras jurisdicciones. Para los clientes rusos, esto se convertía en una ruta alternativa donde los canales bancarios convencionales se encontraban con restricciones sancionadoras. En la terminología regulatoria, tales participantes del mercado se consideran VASP, es decir, proveedores de servicios con activos virtuales. Este enfoque se utiliza en diferentes países, incluida la práctica que sigue el Banco Nacional de Ucrania al describir los riesgos del sector financiero digital.

Cómo Alexander Browder se topó con el esquema de criptomonedas

Un papel importante en la revelación de la red fue desempeñado por Alexander Brauder, un joven de 17 años. Preparó un estudio para el centro analítico Henry Jackson Society, donde describió cómo los pagos ilegales pasan a través de la infraestructura de criptomonedas.

Brauder prestó especial atención al stablecoin A7A5, respaldado por el rublo. Según su evaluación, esta herramienta se ha convertido en uno de los problemas más serios para Occidente en la lucha contra los esquemas financieros de los regímenes sancionados. Brauder afirmó que Rusia, Irán y Corea del Norte podrían haber lavado alrededor de 350 mil millones de dólares a través de mecanismos similares.

Cuando se supo que el gobierno británico había consultado a Alexander Brauder, Moscú respondió con una prohibición de entrada. El 2 de junio, el Ministerio de Relaciones Exteriores de Rusia anunció que al estudiante y a otros cuatro ciudadanos británicos se les prohibía visitar el país. La razón formal fue "calumnias y desinformación".

Estoy orgulloso de ser el primer estudiante del mundo que un régimen autoritario ha incluido en una lista de sanciones por destapar la corrupción. Encontré su talón de Aquiles. Sin A7A5, no podrían financiar su guerra agresiva.

Así, Alexander Brauder pasó de ser autor de un informe analítico a participante en un conflicto internacional de sanciones. Para Moscú, su trabajo se convirtió en un motivo para una reacción ejemplar, y para Londres, un argumento adicional a favor de presionar sobre la infraestructura cripto oscura.

¿Qué se sabe sobre las empresas georgianas en la lista de sanciones?

Los datos sobre las empresas georgianas en la lista de sanciones son más fáciles de comparar según varios parámetros.

• Rapira Group LLC --- registro: Georgia, noviembre de 2022; propietario y liquidador: ciudadano británico Ilya Akhaev; actividad: oficina en Moscú, trabajo con el mercado cripto ruso, conversión de rublos en activos digitales, transacciones directas por más de 72 millones de dólares con Grinex; estatus: sanciones británicas, investigación georgiana, liquidación; a finales de 2025, las fuerzas de seguridad rusas realizaron una búsqueda en la oficina de la empresa en Moscú en relación con un caso de supuesto lavado de capital.
• Aifory LLC --- registro: Georgia, junio de 2023; director y único propietario: ciudadano georgiano Mikhail Gevorkyan; actividad: intercambio de efectivo por criptomonedas en Moscú, Dubái y Turquía, tarjetas virtuales vinculadas a USDT, pagos intermediarios entre Rusia y otros países, parte de las operaciones con intercambios de criptomonedas iraníes; estatus: sanciones británicas e investigación georgiana.
• Arvix LLC --- registro: Georgia, octubre de 2023; director y único propietario: ciudadano georgiano Tamaz Garaev; actividad: según las autoridades británicas, participación en la misma red que intentó debilitar las restricciones financieras contra Rusia; estatus: sanciones británicas e investigación georgiana.

La blockchain en tales esquemas ayuda a transferir fondos y deja rastros que los analistas pueden utilizar para reconstruir cadenas de transacciones. Por esta razón, las plataformas que manejan grandes flujos están siendo cada vez más observadas por las agencias de sanciones.

Tbilisi declaró que la investigación ya estaba en curso

Al día siguiente del anuncio británico, Tbilisi dejó claro que las sanciones no fueron una sorpresa. El Servicio de Investigación del Ministerio de Finanzas de Georgia declaró: Aifory, Arvix y Rapira Group ya eran objeto de investigación.

Según la versión de la investigación georgiana, Aifory y Arvix registraron a personas ficticias a cambio de dinero. Supuestamente, no tenían oficinas ni propiedades en Georgia. La Rapira Group, según afirman los investigadores, fue registrada por un ciudadano británico mediante un poder notarial, no realizó operaciones en cuentas y tampoco contaba con oficinas o activos en el país. La empresa atendía a clientes de Rusia a través de un sitio web con un registrador ruso.

El Ministerio de Finanzas informó que el 28 de abril de 2026, es decir, un mes antes de las sanciones británicas, el tribunal ya había emitido un fallo en este caso. Dos directores de las empresas fueron multados con 30,000 lari, lo que equivale a aproximadamente 10,000 dólares. El organizador del esquema fraudulento fue identificado por la investigación como David Jinchaladze; fue condenado a 9.5 años de prisión efectiva.

Las autoridades georgianas subrayaron que continúan trabajando con socios internacionales en casos de evasión de sanciones. Al mismo tiempo, en Tbilisi se indicó que las transacciones ilegales fueron supuestamente detectadas por el Banco Nacional de Georgia, tras lo cual la información fue transmitida a la parte británica.

La oposición planteó la pregunta lógica: ¿por qué el público no se enteró de una investigación tan sonada antes? El presidente del parlamento, Shalva Papuashvili, al ser preguntado directamente si el Banco Nacional de Georgia había transmitido datos a Londres, respondió evasivamente: no sabe con certeza cuál fue la comunicación.

Operación internacional contra el criptomixer AudiA6

Paralelamente, las fuerzas de seguridad georgianas informaron sobre una gran operación internacional. El 11 de junio, la Fiscalía General, el Ministerio del Interior y el Ministerio de Finanzas de Georgia anunciaron el desmantelamiento de una red que desde 2022 se dedicaba al blanqueo de ingresos ilegales a través de criptomonedas. El volumen de activos legalizados se estima en varios cientos de millones de dólares.

En el centro de la investigación se encuentra la plataforma AudiA6. Este es un criptomixer: un servicio que, a cambio de una alta comisión, ayuda a ocultar los rastros de transferencias de criptomonedas sospechosas.

Se supone que a través de AudiA6 se pudieron legalizar 9.5 millones de dólares en abril de 2026, robados a más de 50 usuarios a través de una aplicación falsa de Ledger Live.

Ledger Live es un programa para gestionar billeteras virtuales. Los estafadores lograron colocar la aplicación falsa en la tienda oficial de Apple, eludiendo los mecanismos de verificación. A través de ella, los usuarios perdieron fondos, y luego el dinero, según suponen los investigadores, intentaron retirarlo a través del criptomixer.

El mismo grupo delictivo, según los datos de la investigación, gestionaba el foro Dark2Web, donde ciberdelincuentes de diferentes países ofrecían sus servicios.

La operación fue coordinada por Europol y Eurojust. Junto con los investigadores georgianos, trabajaron agentes del Servicio Secreto de EE. UU., de la Oficina Central de Lucha contra el Cibercrimen de Polonia y de la Fiscalía de la ciudad de Lodz.

En Georgia, alrededor de 100 investigadores y agentes realizaron registros y confiscaron bienes de los presuntos participantes del esquema:

• Se realizaron registros en casas, oficinas y vehículos en decenas de direcciones;
• En Adjara, se detuvo a dos extranjeros;
• Se confiscaron dispositivos electrónicos y documentos;
• Se incautaron 173 vehículos;
• Se confiscó bienes inmuebles de alto valor;
• Se congelaron fondos en cuentas bancarias.

Por qué el mercado georgiano se volvió conveniente para la minería

En Georgia, los ingresos por la venta de criptomonedas no están gravados, y las operaciones con activos digitales son legales. La minería industrial a gran escala opera no solo en granjas privadas, sino también en zonas industriales libres, principalmente en Gldani, un distrito de Tbilisi, y en Kutaisi.

Los residentes de estas zonas disfrutan de un régimen fiscal especial. Para las actividades permitidas dentro de la zona, hay exenciones del impuesto sobre la renta, IVA en operaciones dentro de la zona, impuesto sobre la propiedad y aranceles de importación. La zona industrial libre de Tbilisi destaca entre sus ventajas la provisión de electricidad sin IVA.

El nodo de minería de Gldani creció alrededor del proyecto Bitfury. En 2015, la empresa obtuvo 18 hectáreas de tierra en Gldani a un precio simbólico. El territorio recibió el estatus de zona industrial libre, y en 2016 se estableció un centro de datos con una capacidad de 40 megavatios.

En los debates políticos georgianos, el proyecto Bitfury a menudo se asocia con el círculo de Bidzina Ivanishvili, a quien sus oponentes llaman el gobernante en la sombra del país. Se sabe que el Fondo de Co-Inversión Georgiano, fundado por Ivanishvili, otorgó un préstamo de 10 millones de dólares a Bitfury para el primer centro de datos en Gori en 2014. Posteriormente, Forbes Georgia informó que el fondo no posee acciones en ninguno de los centros de datos de Bitfury.

Svanetia: electricidad gratuita y minería en las montañas

Ante la desarrollada infraestructura cripto, las autoridades decidieron de manera inesperada involucrarse en Svanetia. Esta región montañosa ha vivido durante mucho tiempo bajo un régimen energético especial: los residentes no han pagado oficialmente por la electricidad durante más de 20 años.

Las razones de tal beneficio son simples y políticamente sensibles. Por un lado, se trata de la pobreza de las áreas montañosas. Por otro lado, las autoridades durante años no quisieron entrar en conflicto con los residentes locales debido a la instalación de medidores.

Inicialmente, la electricidad gratuita debía ayudar al desarrollo del turismo. Pero los residentes encontraron un uso más rentable para ella. Se estima que hoy en día hay alrededor de 10,000 dispositivos para la minería de criptomonedas en la región.

Gracias a las reglas liberales, Georgia ocupa el primer lugar en el Cáucaso del Sur y está entre los 10 países del mundo en cuanto a la accesibilidad de la minería. Pero en Svanetia esto ha traído problemas para el turismo, la energía y la economía del país.

Los especialistas estiman el consumo anual normal de la región en 7-10 millones de kWh. Las cifras reales son varias veces más altas.

Según Energo-Pro Georgia, en 2020 el municipio local consumió 91.1 millones de kWh de electricidad, y en 2025 ya se prevé que consuma 132.9 millones de kWh.

Las redes eléctricas no soportan tal carga. Los cortes de luz en las montañas svanas se han convertido en un problema habitual.

Hace cuatro años, cuando la situación se volvió crítica, se llevó a cabo una acción casi simbólica en Mestia. Cientos de svanos acudieron a la iglesia de San Jorge y, siguiendo la costumbre comunitaria, juraron en un ícono desconectar a los mineros. En el pasado, tal ritual podría haber detenido incluso una venganza de sangre, pero la economía de las criptomonedas resultó ser más fuerte: la extracción de activos digitales en la región continuó.

Recientemente, el gobierno de "Sueño Georgiano" anunció que los mineros en Svanetia causan anualmente un daño de 20-25 millones de lari al sistema energético, es decir, aproximadamente 8 millones de dólares. Después de esto, las autoridades declararon la guerra a la minería, y las fuerzas especiales de la policía se enviaron a Mestia para confiscar el equipo.

La oposición no se ha creído la determinación de las autoridades. Los críticos exigen que se nombren a los patrocinadores específicos de las granjas de criptomonedas svanas y consideran que las redadas son poco efectivas. Recuerdan que la minería también existe en otras regiones, y vinculan la actual campaña más con la lucha interna de grupos de influencia en "Sueño Georgiano" que con un verdadero intento de restablecer el orden.