650億ドルのブリッジハックが70億ドルの大規模移行をChainlinkに引き起こした

Chainlinkは、第2四半期に機関投資家の採用が加速する中で、クロスチェーンインフラに70億ドル以上のトークン価値を引き寄せたと、第2四半期のレビューで報告しています。

この移行は、暗号プロジェクトが古いブリッジシステムを置き換え、伝統的な金融企業がトークン化された市場にさらに深く進出する中で行われ、Chainlinkのデジタル資産経済の両側での役割が拡大しています。

Chainlinkは、そのクロスチェーン相互運用性プロトコル（CCIP）が四半期の取引量で49億ドルを処理し、前年同期比で353%増加したと述べ、ネットワークの総価値は1100億ドルに達したと報告しています。

この成長はまた、投資家にとって長年の疑問を鋭くしています。Chainlinkのインフラの広範な使用が、ネットワークのネイティブトークンであるLINKに対する経済的需要を強化できるかどうかです。

ブリッジ攻撃がChainlinkに数十億ドルを押しやる

セキュリティの懸念が、暗号の最大プロジェクトのいくつかがブロックチェーン間で資産を移動する方法を再形成しています。

Mantleは、25億ドル以上のMNTをChainlinkのクロスチェーン相互運用性プロトコルに移行し、Lombard Financeは10億ドル以上のビットコイン資産を移動し、Solvは700百万ドル以上のトークン化されたビットコインを移動しました。

KelpDAOは、292百万ドルの悪用事件に関連して、以前のブリッジプロバイダーに対する懸念が高まった後、約15億ドルのrsETHを移動しました。

Krakenも330百万ドル以上のラップビットコインを移行し、今後のラップ資産にCCIPを使用する計画です。Reは約475百万ドルのreUSD分配を移動し、Virtualsはブロックチェーンネットワーク全体で700百万ドル以上のVIRTUALを展開するためにこのシステムを採用しました。

これらの移行は、約1400億ドルのDeFiセクターが、別々のネットワークを接続するインフラにますます依存している中で行われています。

クロスチェーンブリッジは、トークンとデータが中央集権的な取引所を経由せずにブロックチェーン間で移動できるようにします。この機能は、貸出市場、ステーキング製品、ステーブルコイン、トークン化された資産が複数のエコシステムに広がる中で重要になっています。

しかし、このインフラはまた、持続的なセキュリティの脆弱性となっています。ブリッジはしばしば複雑な検証メカニズムに依存し、大規模な資産プールを管理しているため、成功した侵害は攻撃者にとって非常に利益をもたらす可能性があります。

クロスチェーンブリッジとインフラの損失は、今年、Verus Ethereum BridgeやPolkadotベースのHyperbridgeに関連する攻撃を含むいくつかの主要な事件で650百万ドルを超えています。

繰り返される損失は、ネットワーク間で移動する価値が増加する中で、クロスチェーン転送を支えるセキュリティアーキテクチャを精査するためのプロトコルに対する圧力を高めています。

2023年7月にメインネットで立ち上げられたCCIPは、その再評価の恩恵を受ける一つとして浮上しており、数十億ドルの資産を代表するプロジェクトが、チェーン間での価値の移動を再考する中でこのシステムを採用しています。

ウォール街の採用が機会を広げる

このシフトは、トークン化された資産が大規模な金融機関をオンチェーンに引き寄せ始める中で、Chainlinkに拡大する足場を提供しています。

その機関投資家の推進は、四半期中に実験を超えて進展しました。

預託信託および清算公社（DTCC）は、5月にそのCollateral AppChainがChainlinkのランタイム環境とデータ標準を使用して、金融市場とブロックチェーン全体でほぼリアルタイムの担保管理をサポートすると発表しました。

このプラットフォームは、担保を24時間いつでも移転可能にするように設計されており、稼働開始は第4四半期を予定しています。DTCCは、この統合が共有インフラ内での資産価格、評価、移動をペアリングすると述べました。

Fidelity Internationalも、Chainlinkを使用してオンチェーンの純資産価値データを持つ最初のトークン化ファンドを立ち上げ、State Street Investment ManagementとGalaxyは、トークン化された流動性ファンドSWEEPのためにネットワークを使用しました。

Chainlinkの機関投資家向けの野望は、50以上の銀行と10兆ドル以上の資産を管理するヨーロッパと韓国の銀行グループを含むProject Pangeaというイニシアチブによってさらに広がりました。

このプロジェクトは、規制されたステーブルコイン、ISO 20022メッセージング、既存のSWIFTインフラを使用したT+0外国為替決済を探求しています。このモデルは、通貨取引の両側が同時に決済できるようにすることを目的としており、従来の決済サイクルに関連する時間とカウンターパーティーのリスクを削減します。

この組み合わせにより、Chainlinkは分散型金融における初期の地位を築いた価格フィードよりも広範な金融ワークフローにアクセスできるようになります。

より広範な使用がLINKの採用を促進

Chainlinkの機関金融、クロスチェーントランスファー、予測市場における拡大は、LINKの需要源を広げています。

ネットワークは、使用をトークンの蓄積に変換するためのメカニズムと成長を組み合わせることが増えています。

第2四半期の報告によると、Chainlink Reserveは第2四半期に144万LINK以上を追加し、総保有量を450万トークン以上に引き上げました。このリザーブは、企業の採用やオンチェーンサービスから得られた収益を使用してLINKを取得します。

ChainlinkのSmart Value Recaptureシステムは、ネットワーク活動がトークン経済に流れ込む別のルートを作り出しています。

このシステムは、DeFiの清算から2300万ドル以上を回収しており、約1500万ドルが参加プロトコルに、約800万ドルがChainlinkネットワークに流れています。これまでに880億ドル以上の清算を処理しています。

これらのメカニズムは、Chainlinkのサービスがトークン化された資産をネットワーク間で移動させ、データを供給し、イベントベースの市場を決済するなど、暗号エコシステム全体で重要な役割を果たしているため、重要性を増しています。

LINKの蓄積が強まる兆候もオフチェーンで現れ始めています。

Santimentのデータによると、知られている取引所で保有されているLINKの量は、過去1か月で1570万トークン以上減少し、約12%の減少を示しています。7月19日には104万LINKが取引所を離れ、この期間中の最大の単日流出の一つを記録しました。

取引所の残高が低下すると、即座に販売可能なトークンのプールが減少し、保有者が資産を長期保管または他の用途に移動している可能性を示すことがあります。ただし、データは、引き出されたトークンが最終的にどこに行ったのか、またどのくらいの期間取引所から離れるのかを確立するものではありません。

LINKの価格は、取引所供給の減少とともに強化されています。CryptoSlateのデータによると、このトークンは今月約12%上昇し8.34ドルとなっていますが、年初からは約31%低下しています。

最近の上昇は、LINKが今年の広範な暗号市場の下落前に見られた水準を大きく下回っているものの、Chainlinkの基盤となる活動がより多くの定期的なネットワーク使用を生み出す可能性のある市場に拡大していることを示しています。

本コンテンツは、一般的な情報提供のみを目的としたものであり、金融、投資、法律、または税務に関する助言を構成するものではありません。ここに記載されているイベント、報酬、オンラインキャンペーン、またはそれらに関連する情報は、暗号資産の購入、売却、取引、その他いかなる取引の推奨、勧誘、または招待とみなされるべきではありません。暗号資産は価格変動が非常に大きく、損失が発生する可能性があります。WEEXのサービス、プロダクト、および関連イベントの提供状況は、地域によって異なる場合があります。お客様は、ご自身の参加が適用される現地の法令を遵守していることを自ら確認する責任を負うものとします。